S&P 500 ^GSPC
5,137.08
+0.80%
Nvidia NVDA
$822.79
+4.00%
Meta META
$502.30
+2.48%
Alphabet GOOG
$138.10
-1.20%
Amazon AMZN
$178.22
+0.83%
Apple AAPL
$179.63
-0.62%
Microsoft MSFT
$415.50
+0.45%
Tesla TSLA
$202.64
+0.38%

Топ 3 на компаниите, които изплащат дивиденти повече от 75 години

Grozdan Iliev
29. 5. 2023
1 min read

За инвеститорите дългосрочните плащания на дивиденти са свещеният граал. Компаниите, които могат да изплащат стабилни или нарастващи дивиденти в продължение на десетилетия, демонстрират финансова устойчивост, способност да генерират устойчиви парични потоци и лоялност към своите акционери. И днес ще разгледаме три от тях, които го доказват вече повече от 75 години.

Тези компании връщат парични средства на инвеститорите повече от 75 години

Black & Decker $SWK+0.3%

Black & Decker е американска мултинационална компания за инструменти и уреди. Основана през 1910 г., понастоящем компанията продава продуктите си в повече от 100 държави под марки като Black & Decker, DeWalt, Porter-Cable и други.

SWK
$89.55 $0.26 +0.29%
1 Day
+0%
5 Days
+0.15%
1 Month
-5.98%
6 Months
-2.82%
YTD
-9.7%
1 Year
+2.11%
5 Years
-35.46%
Max.
+1,588.95%

Capital Structure

Market Cap
13.67B
Enterpr. Val.
20.85B
Revenue
16.03B
Shares Out.
153.31M
Debt/Capital
0.45
FCF Yield
5.34%

Valuation / Dividends

P/E
-47.41
EPS
-1.88
P/S
0.85
P/B
1.42
Div. Yield
3.63%
Div. Payout
-456.04%

Capital Eff. / Margins

ROIC
0.04%
ROE
-1.12%
ROA
-0.44%
Gross
22.34%
Operating
0.19%
Net Profit
-0.67%
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9

Дивидентите играят важна роля в стратегията на Black & Decker. За първи път тя започва да изплаща дивиденти през 1941 г. и до днес непрекъснато изплаща дивиденти на своите акционери. Това са невероятните 82 години. Освен това компанията непрекъснато увеличава дивидентите си в продължение на почти 40 години. Затова е разбираемо, че тя е един от дивидентните аристократи.

Дивидентните аристократи са компании, които в продължение на поне 25 години постоянно и редовно увеличават изплащаните от тях дивиденти всяка година. Терминът "аристократи" се използва поради аналогията с благородническите титли, които се присъждат на хора, които са членове на благороднически семейства от много поколения.

Съществуват няколко критерия, на които трябва да отговарят компаниите, за да бъдат считани за аристократи на дивидентите. Например, те трябва да са част от индекса S&P 500, който включва 500-те най-големи американски компании, и да имат пазарна капитализация от поне 3 млрд. долара. Тези компании трябва също така да имат достатъчна финансова стабилност и резултати, за да увеличават редовно дивидентите си.

Дивидентните аристократи са популярни сред инвеститорите, които търсят стабилен, дългосрочен доход от изплащане на дивиденти. Тези компании обикновено имат стабилни бизнес модели и силна финансова подкрепа, което им позволява да увеличават редовно дивидентите си и също така да издържат на турбулентни икономически условия. Инвеститорите, които търсят дългосрочни инвестиционни възможности, често включват в портфейлите си дивидентни аристократи, за да постигнат стабилен и редовен доход от дивиденти.

Понастоящем компанията изплаща дивидент от около 4%. Въпреки че абсолютният размер на изплащаните дивиденти варира през годините, компанията поддържа традиция на непрекъснато изплащане без прекъсване.

Colgate-Palmolive Company $CL+0.0%

Colgate-Palmolive Company е базирана в Ню Йорк мултинационална компания, която е специализирана в производството и продажбата на потребителски продукти за лична хигиена, почистване на дома и грижа за домашните любимци. Компанията е основана през 1806 г. и днес развива дейност в повече от 80 държави.

Colgate-Palmolive е известна със своите марки като Colgate, Palmolive, Protex, Soupline, Ajax, Hill's, Softsoap и др. Тези марки са популярни сред клиентите по целия свят и компанията се счита за един от основните играчи на пазара на потребителски продукти.

CL
$86.49 -$0.03 -0.03%
1 Day
+0%
5 Days
+2.7%
1 Month
+5.64%
6 Months
+16.99%
YTD
+6.54%
1 Year
+16.75%
5 Years
+29.28%
Max.
+4,200%

Capital Structure

Market Cap
71.00B
Enterpr. Val.
78.56B
Revenue
19.14B
Shares Out.
823.15M
Debt/Capital
1.00
FCF Yield
3.61%

Valuation / Dividends

P/E
30.80
EPS
2.80
P/S
3.70
P/B
-7 889.07
Div. Yield
2.23%
Div. Payout
106.34%

Capital Eff. / Margins

ROIC
35.83%
ROE
2 018.63%
ROA
10.13%
Gross
57.22%
Operating
23.81%
Net Profit
8.49%
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9

Що се отнася до дивидентите, Colgate-Palmolive е аристократ на дългосрочните дивиденти. Компанията изплаща редовни дивиденти от повече от 100 години и има история на стабилни увеличения на дивидентите от повече от 50 години насам. Понастоящем тя изплаща дивидент в размер на 2,48%.

Историята на дивидентите на Colgate-Palmolive датира от 1895 г., когато компанията за първи път изплаща дивидент от 1 цент на акция. Оттогава насам компанията постоянно увеличава дивидента си до сегашното му ниво. През последните 20 години Colgate-Palmolive е увеличила дивидента си средно със 7,7% годишно.

Графиката на историята на дивидентите от 1990 г. насам е впечатляваща. Но нейната история е много по-стара. Източник:

Colgate-Palmolive е популярен избор сред инвеститорите, които търсят стабилна и редовна дивидентна доходност. Компанията има силна финансова позиция и стабилни резултати, което й позволява да поддържа дивидентната си политика. Освен това тя е един от най-честите избори, когато инвеститорите търсят отбранителна акция.

Colgate-Palmolive обикновено се счита за отбранителна акция. Дефанзивните акции обикновено се свързват с отрасли, които са устойчиви на икономически колебания и имат стабилно търсене, независимо от състоянието на икономиката. Colgate-Palmolive оперира в сектора на потребителските продукти за лична хигиена и домашна хигиена, които са продукти, които обикновено се считат за основни и имат стабилно търсене независимо от икономическото състояние.

Освен това Colgate-Palmolive има силна пазарна позиция с утвърдени марки, които са популярни и се ползват с доверието на клиентите по целия свят. Това позволява на компанията да поддържа стабилни приходи дори във времена на икономическа рецесия.

Не на последно място, Colgate-Palmolive е известна с вече споменатата си дългосрочна история и стабилна дивидентна политика.

Въпреки това, когато наблюдавате дивидента, е добре да гледате не само размера на дивидента и историята, но и текущите събития. Конкретно при $CL+0.0% сега виждаме изплащане над 100%, което често е предупредителен знак. Това би могло да се дължи на редица причини, но нека поне направим малко обобщение.

Коефициентът на безопасно изплащане е съотношението между размера на дивидентите, които дадена компания изплаща на своите акционери, и печалбата, която компанията реализира. Това съотношение показва какъв процент от печалбата компанията изплаща под формата на дивиденти. Коефициентът на сигурно изплащане е съотношение, което гарантира, че дружеството разполага с достатъчно средства за финансиране на оперативната си дейност, за инвестиране в растеж и в същото време за поддържане на стабилна дивидентна доходност за акционерите.

Коефициентът на безопасно изплащане може да варира в зависимост от отрасъла, в който оперира дружеството, и от неговото финансово състояние. Като цяло компаниите в отрасли с висока стабилност и регулярност на приходите могат да имат по-високо съотношение на изплащане, отколкото компаниите в отрасли с по-големи колебания и резултати. Въпреки това, като грубо правило, безопасното съотношение на изплащане е между 30 и 60% от приходите на компанията.

Дружество, което има твърде високо съотношение на изплащане, може да бъде изложено на риск да не разполага с достатъчно капитал за финансиране на своите операции и инвестиции за растеж. Това може да доведе до намаляване на дивидентите, което може да има отрицателно въздействие върху инвеститорите. От друга страна, компания с твърде ниско съотношение на изплащане може да бъде критикувана от инвеститорите, които търсят стабилна и редовна доходност от дивиденти.

Eli Lilly $LLY+3.8%

Eli Lilly and Company е американска фармацевтична компания със седалище в Индианаполис. Компанията е основана през 1876 г. и оттогава се е специализирала в изследването, разработването, производството и продажбата на лекарства в области като онкология, диабет, неврология и др.

LLY

Eli Lilly

LLY
$782.24 $28.56 +3.79%
1 Day
+0.04%
5 Days
-0.18%
1 Month
+22.23%
6 Months
+39.08%
YTD
+29.96%
1 Year
+134.99%
5 Years
+521.23%
Max.
+18,903.46%

Capital Structure

Market Cap
730.53B
Enterpr. Val.
748.41B
Revenue
32.07B
Shares Out.
949.31M
Debt/Capital
0.64
FCF Yield
-0.02%

Valuation / Dividends

P/E
138.66
EPS
5.55
P/S
22.78
P/B
61.72
Div. Yield
0.61%
Div. Payout
78.90%

Capital Eff. / Margins

ROIC
15.28%
ROE
45.22%
ROA
8.61%
Gross
78.67%
Operating
18.42%
Net Profit
15.55%
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9

Що се отнася до дивидентите, Eli Lilly отново е аристократ на дългосрочните дивиденти. Компанията изплаща редовни дивиденти вече повече от 100 години. Макар че трябва да се отбележи, че понастоящем дивидентът ѝ е по-малко от 1%, което в никакъв случай не е зашеметяващо.

Дивидентната история на Eli Lilly датира от 1885 г., когато компанията за първи път изплаща дивидент от 25 цента на акция. Оттогава насам компанията постоянно увеличава дивидента си до сегашното му ниво. През последните 20 години Eli Lilly е увеличила дивидента си средно с 4,3% годишно.

Напоследък темпът на увеличение на дивидента дори се е увеличил. Източник:

Eli Lilly е популярен избор сред инвеститорите, които търсят стабилна и редовна дивидентна доходност. Компанията има силни пазарни позиции и резултати в областта на изследването и разработването на лекарства. Това й позволява да поддържа дивидентната си политика и да увеличава дивидентите чрез ръст на рентабилността.

Въпреки това трябва да се отбележи, че фармацевтичната индустрия като цяло може да бъде засегната от регулации и промени в здравната индустрия, което може да се отрази на резултатите на компанията и нивата на дивидентите. Въпреки това Eli Lilly разполага със силно портфолио от лекарства и изследователски капацитет, което ѝ позволява да бъде сравнително устойчива на подобни влияния.

Преглед на лекарствата на $LLY+3.8%. Източник:

Отказ от отговорност: Това по никакъв начин не е инвестиционна препоръка. То е единствено мое обобщение и анализ, базирани на данни от интернет и други източници. Инвестирането на финансовите пазари е рисково и всеки трябва да инвестира въз основа на собствените си решения. Аз съм просто аматьор, който споделя мнението си.

Прочетете цялата статия безплатно?
Продължете 👇

Log in to Bulios

Log in and follow your favorite stocks, create a portfolio and discuss with others


Don't have an account? Join us

Предайте статията нататък или я запазете за по-късно.