Η Meta παρουσίασε νέα συσκευή κεφαλής | Future Intelligence #28

Η Meta την Τετάρτη παρουσίασε μια συμπαγή συσκευή κεφαλής στα 1.299 δολάρια και έξυπνα γυαλιά χωρίς κάμερα - και μαζί τον ισχυρισμό ότι η σειρά συσκευών κεφαλής κινείται προς την κερδοφορία. Η Microsoft δύο ημέρες αργότερα συγχώνευσε το καταναλωτικό και το επαγγελματικό Copilot σε μία εφαρμογή και αφήνει έτσι το πεδίο των προσωπικών βοηθών στην OpenAI, την Google και τη Meta. Η Google πληρώνει για την αύξηση της ισχύος πυρηνικών μονάδων στη Τζόρτζια κατά περίπου 96 MW, επειδή χρειάζεται τα ηλεκτρόνια πριν στηθεί ο πρώτος μικρός αντιδραστήρας. Και η Oracle έστειλε ειδοποίηση ανωτέρας βίας για πανεπιστημιούπολη 165 δισεκατομμυρίων δολαρίων - σημάδι ότι η κατασκευή υποδομών τεχνητής νοημοσύνης προσκρούει στα δικά της χρονοδιαγράμματα.

Το Future Intelligence είναι μια αποκλειστική αναλυτική έκθεση που δημοσιεύεται μία φορά την εβδομάδα και διατίθεται μόνο στα μέλη του Bulios Black. Τα μέλη τη λαμβάνουν αυτόματα κάθε Κυριακή πρωί με email - σε πλήρη έκταση, συμπεριλαμβανομένων συγκεκριμένων σεναρίων και επιπτώσεων στην αγορά. Μόνιμη πρόσβαση στην έκθεση αποκτάτε με συνδρομή στο Bulios Black.

Meta Connect: συσκευή κεφαλής 1.299 δολαρίων και γυαλιά χωρίς κάμερα

Η Meta την Τετάρτη 23 Σεπτεμβρίου παρουσίασε μια συμπαγή συσκευή εικονικής πραγματικότητας σε στυλ γυαλιών στα 1.299 δολάρια, έξυπνα γυαλιά Ray-Ban Meta Audio χωρίς κάμερα στα 349 δολάρια και μια φορητή συσκευή Muse Charm χτισμένη γύρω από το δικό της μοντέλο τεχνητής νοημοσύνης Muse.

Πιο σημαντικός από τα επιμέρους προϊόντα είναι ο ισχυρισμός που τα πλαισιώνει: η σειρά συσκευών κεφαλής κινείται σύμφωνα με την εταιρεία προς την κερδοφορία. Μετά από χρόνια υψηλών ζημιών στο υλικό και το μετασύμπαν, είναι το πιο συγκεκριμένο σημάδι ότι η Meta σταμάτησε να αγοράζει μερίδιο αγοράς με κάθε κόστος και άρχισε να κατασκευάζει φορητές συσκευές ως τυπικά καταναλωτικά ηλεκτρονικά - με επίπεδα τιμών, περιθώριο κέρδους και εποχικότητα. Αυτό αλλάζει τη φύση του κόστους, όχι μόνο το χαρτοφυλάκιο προϊόντων.

Γιατί η τιμή των 1.299 δολαρίων είναι τεχνικό, όχι μάρκετινγκ, στοιχείο

Η συσκευή κεφαλής βρίσκεται σε τιμή και μέγεθος κάτω από το Apple Vision Pro, που ξεκίνησε στα 3.499 δολάρια. Η Meta προσφέρει έτσι την κατηγορία σε λιγότερο από το 40% της τιμής της συσκευής αναφοράς. Η τιμή σε αυτή την κατηγορία δεν είναι προσφορά έκπτωσης - είναι συνάρτηση του πόσο ακριβές είναι οι οθόνες, τα οπτικά και το υπολογιστικό τσιπ, και πόσο μεγάλο μέρος του υπολογισμού μπορεί να μεταφερθεί έξω από το σώμα της συσκευής.

Το κλειδί για τη σμίκρυνση είναι τα οπτικά. Οι κλασικοί φακοί εικονικής πραγματικότητας χρειάζονται αρκετά εκατοστά μεταξύ οθόνης και ματιού· τα pancake οπτικά λυγίζουν το φως αρκετές φορές μεταξύ των στρωμάτων και διπλώνουν τη διαδρομή σε μικρότερο βάθος. Η συσκευή λεπταίνει και πλησιάζει το σχήμα γυαλιών, αλλά το τίμημα πληρώνεται σε απόδοση - μέρος του φωτός χάνεται, κάτι που απαιτεί φωτεινότερες και ακριβότερες οθόνες.

Ο δεύτερος μοχλός είναι ο καταμερισμός εργασίας. Όσο περισσότερος υπολογισμός τεχνητής νοημοσύνης εκτελείται στο τηλέφωνο ή στο κέντρο δεδομένων, τόσο μικρότερο τσιπ και μπαταρία αρκούν στη συσκευή - και τόσο χαμηλότερο είναι το κόστος υλικών. Το Muse Charm είναι λογική συνέχεια: αυτόνομη φορητή συσκευή για τεχνητή νοημοσύνη εν κινήσει, που δεν χρειάζεται οθόνη ούτε οπτικά, δηλαδή τα δύο ακριβότερα εξαρτήματα της κατηγορίας.

Γυαλιά χωρίς κάμερα ως προϊοντική απάντηση στη ρύθμιση

Τα Ray-Ban Meta Audio στα 349 δολάρια διατηρούν μικρόφωνα και ηχεία, αλλά δεν έχουν κάμερα. Διατίθενται σε στυλ Clubmaster και Burbank σε 23 συνδυασμούς χρωμάτων και φακών, με προπαραγγελίες και έναρξη πωλήσεων στις 13 Οκτωβρίου. Δηλωμένος στόχος είναι να μετριαστούν οι ανησυχίες για την ιδιωτικότητα που συνδέονται με κάμερα στο σκελετό.

Η αφαίρεση της κάμερας λύνει περισσότερα από την εικόνα. Η κάμερα είναι αυτό που κάνει τα γυαλιά συσκευή συλλογής εικόνας του περιβάλλοντος - άρα αντικείμενο ενδιαφέροντος ευρωπαϊκών ρυθμιστικών αρχών προστασίας προσωπικών δεδομένων και κανονισμών σχολείων, νοσοκομείων ή κινηματογράφων. Η έκδοση χωρίς κάμερα ανοίγει κανάλια όπου η έκδοση με κάμερα πωλείται δύσκολα, και ταυτόχρονα μειώνει το κόστος εισόδου στο οικοσύστημα.

Για τη Meta είναι ταυτόχρονα ένα τεστ για το πόση από την αξία των γυαλιών φέρει ο ίδιος ο βοηθός τεχνητής νοημοσύνης. Αν ο πελάτης πληρώσει 349 δολάρια για φωνή, μικρόφωνα και βοηθό χωρίς καμία εικόνα εισόδου, επιβεβαιώνεται ότι το κύριο στοιχείο της κατηγορίας είναι το λογισμικό - και το υλικό γίνεται κανάλι διανομής, όχι στόχος.

Πώς αυτό ανατρέπει τη θέση της ζημιογόνου μονάδας

Η $META αποτιμώνταν για χρόνια έτσι ώστε το Reality Labs να αντιπροσωπεύει μόνιμο φόρο επί των διαφημιστικών ταμειακών ροών. Αν η σειρά υλικού περάσει πράγματι σε κερδοφορία, μέρος αυτής της έκπτωσης εξαφανίζεται - και η συζήτηση μετακινείται από το ερώτημα πόσο καίει η μονάδα, στο πόσο γρήγορα αυξάνεται η εγκατεστημένη βάση συσκευών.

Το κλίμα ήδη προσαρμόζεται: η KeyBanc αύξησε την τιμή-στόχο στα 900 δολάρια από 780 δολάρια με αξιολόγηση Overweight και επισήμανε το αυξανόμενο ενδιαφέρον για τον βοηθό Meta Muse ως απόδειξη βελτιούμενου κλίματος προς την καταναλωτική τεχνητή νοημοσύνη. Η πρόβλεψη εσόδων για το 2027 ανέβηκε στα 313,8 δισεκατομμύρια δολάρια, δηλαδή αύξηση 23%.

Η πίεση μεταφέρεται στην $AAPL. Το Vision Pro όρισε την κατηγορία από πάνω με τιμή 3.499 δολαρίων· η συσκευή στα 1.299 δολάρια σε σχήμα γυαλιών ορίζει τον όγκο. Η Apple δεν θα χάσει έσοδα της τάξης ποσοστών του συνόλου, χάνει όμως τη δυνατότητα να καθορίζει την εικόνα της κατηγορίας - και αυτό στα φορητά, όπου αποφασίζει το οικοσύστημα του βοηθού, είναι ακριβή απώλεια.

Σε ορίζοντα μηνών αποφασίζει ένας μόνο αριθμός: το περιθώριο κέρδους και οι όγκοι πωλήσεων της σειράς συσκευών κεφαλής, που θα δείξουν αν η πορεία προς κερδοφορία είναι τάση ή εφάπαξ επίδραση φθηνότερων εξαρτημάτων. Παρακολουθήστε επίσης πόσο από τα 349 δολάρια θα μείνει στη Meta μετά το μερίδιο του συνεργάτη EssilorLuxottica - στα γυαλιά χωρίς κάμερα το περιθώριο είναι το στενότερο.

Σημείωση για το εύρος: η ανάλυση βασίζεται στην ανακοίνωση της Meta στις 23 Σεπτεμβρίου και σε διαθέσιμα αναλυτικά στοιχεία. Λεπτομερής ανάλυση των οικονομικών του Reality Labs για το τρέχον τρίμηνο δεν δημοσιεύθηκε, επομένως ο ισχυρισμός κερδοφορίας του υλικού παραμένει εταιρική ανακοίνωση, όχι ελεγμένο στοιχείο, μέχρι τα αποτελέσματα.

Η Microsoft ενοποίησε το Copilot: τέλος της μάχης για προσωπικά chatbot, στοίχημα στις επιχειρήσεις

Η Microsoft την Παρασκευή 25 Σεπτεμβρίου κυκλοφόρησε ανασχεδιασμένη εφαρμογή Copilot που συνδυάζει συνομιλία, προγραμματισμό και μακροχρόνιους πράκτορες σε μία διεπαφή. Την παρουσίασε σε εταιρικά και τεχνολογικά στελέχη ήδη την Τετάρτη σε εκδήλωση στο Σιάτλ. Με τη συγχώνευση καταναλωτικής και επαγγελματικής έκδοσης αφήνει την αγορά προσωπικών βοηθών τεχνητής νοημοσύνης στην OpenAI, την Google και τη Meta.