Todo lo que debe saber sobre la fiscalidad de las criptomonedas por Michal Hanych

En resumen, invertir no es sólo analizar, comprar y vender un activo. Otro aspecto importante son, por ejemplo, los impuestos. Pero, ¿cuál es la diferencia fundamental de fiscalidad entre las acciones y las criptomonedas? ¿Existe alguna forma legal de evitar la tributación? Michal Hanych revela hoy esto y mucho más.

Michal Hanych es director estratégico, inversor, abogado y asesor fiscal en SimpleTax&Law. En la entrevista de hoy, nos centramos en la fiscalidad de las criptodivisas y todo lo que necesitas saber 👇.

¿Cuál es la diferencia básica entre la fiscalidad de las acciones y la de las criptomonedas?

Si hablamos de la fiscalidad de las personas físicas, no existe ninguna prueba temporal para las criptomonedas que conduzca a una exención. Las criptomonedas se gravan como una categoría residual de bienes muebles intangibles, mientras que las acciones son un valor.

¿Cree que podría introducirse una prueba de tiempo?

No creo que, dada la actual situación macroeconómica y el ambiente político, pueda haber una ampliación de la exención a las criptomonedas.

¿En qué momento estoy sujeto al criptoimpuesto?

Cuando vende cripto, compra bienes o servicios con él, o lo cambia por otro cripto. El precio al que se ha realizado la venta se compara entonces con el precio de coste, que puede declararse como gasto relacionado con los ingresos. También puede deducir los gastos relacionados, que suelen ser las comisiones de cambio.

En el sitio web SimpleTax que ha enumerado - No podemos / cripto impuestos. Me pregunto cómo no gravarla entonces. ¿Hay alguna forma de evitar legalmente esta obligación?

Por ejemplo, la criptomoneda puede colocarse en una empresa que posteriormente dispondrá de ella. El depósito en sí no está sujeto a impuestos y si la empresa vende la criptomoneda, sólo tributará por la diferencia entre el precio actual y el precio en el momento del depósito.

La segunda opción es, por ejemplo, para las personas físicas que adquieren criptoactivos como acciones para su posterior negocio: la compra en sí es entonces un gasto deducible y puede imputarse a los ingresos procedentes de los criptoactivos vendidos durante el año.

¿Cómo funciona la fiscalidad de las criptomonedas si soy un operador que intenta operar con apalancamiento? ¿Hay alguna diferencia fundamental?

La diferencia radica principalmente en el número de transacciones registradas. Cuando se opera con apalancamiento en un contrato perpetuo, habrá una comisión en el extracto cada 8 horas. Y, por supuesto, cada operación consistirá probablemente en la ejecución parcial de órdenes. Así que usted realmente necesita utilizar una herramienta automatizada, de lo contrario es imposible calcular de manera eficiente con un gran número de operaciones. Utilizamos principalmente cointracking.com y somos el socio oficial para la República Checa.

¿Cómo funciona en general este tipo de apuestas con fiscalidad?

Distinguimos entre si el cliente ejecuta su propio nodo y, por tanto, verifica las transacciones, o si sólo delega sus monedas. En el primer caso, tratamos la estaca como minería con todas las consecuencias, en el segundo como ingresos por intereses.

Por supuesto que todo inversor buscará lagunas y opciones de desgravación, ¿hay alguna forma de pagar legalmente menos en el caso de que las criptomonedas estén sujetas a impuestos?

Por supuesto, una estructura adecuada, la forma jurídica elegida de la entidad que negocia la cripta, el calendario, la distribución de la carga fiscal, por ejemplo para el uso de derivados, ayudan. Las opciones son muchas y siempre depende del criterio de cada uno decidir qué es lo mejor.

¿Existen complejidades o ambigüedades en la fiscalidad de las criptomonedas en general que los clientes le planteen a menudo?

El cripto es todavía un campo bastante nuevo, por lo que no nos ponemos de acuerdo en todas las áreas entre abogados y procuradores fiscales, y mucho menos con las autoridades fiscales, para quienes es algo completamente marginal. La complejidad real reside principalmente en la multitud de transacciones. En realidad, tenemos un equipo dedicado, con una experiencia realmente profunda, sólo para calcular los impuestos para los cripto-clientes.

En la segunda parte de la entrevista, me gustaría hablar de su enfoque de inversión, donde me gustaría conocer su estrategia. ¿Se centra únicamente en acciones, criptomonedas o alguna combinación de activos?

Mis inversiones se construyen de abajo arriba. Empecé un negocio y reinvertí todo lo que ganaba dinero. Luego, con los bienes inmuebles, al tener nuestras propias oficinas, incluso si el negocio fracasa, nos quedarán los bienes inmuebles. El edificio de apartamentos de inversión más grande vino después. Después de 2017, nuestra consultora entró mucho en criptomonedas, así que lógicamente yo también quedé expuesto. Y entonces empezó el comercio.

En cuanto a las acciones, creo que tengo ventaja en el análisis técnico, pero no en el análisis de títulos individuales. A finales de 2021, llamé a nuestros principales clientes y les dije que creía que nos habíamos hundido. Y di en el clavo. Hasta ahora, he recomendado compras incrementales de hasta el 50% de la exposición prevista al mercado bursátil estadounidense. Pero todavía estoy esperando para volver a las acciones.

¿Cuándo prevé una mejora en los mercados en general, en términos de Bitcoin pero también de criptodivisas?

He predicho un fondo para BTC alrededor de $15,000 en 2022. Basé el modelo en el precio realizado y el CVDD. Ya hemos mirado allí. Para 2023, espero una vela anual verde más pequeña. En cuanto a las altcoins (shi*coins), confío en Ethereum. Por el contrario, la gran mayoría de las demás están condenadas a un declive constante en relación con BTC o ETH. Predecir qué moneda no será un degen puro sino un oscilador no tiene sentido para mí en este momento.

Si este año se produce una recesión, ¿hasta qué punto podrían verse afectadas las criptomonedas? Nunca ha habido un escenario así en la historia de las criptodivisas, ¿podrían desaparecer algunas criptodivisas en un entorno así?

Bitcoin se creó con un estado de ánimo muy similar al actual. Famosa introducción en Genesis Block en referencia a The Times 03/enero/2009 Canciller al borde del segundo rescate para los bancos -Satoshi Nakamoto. Por eso yo distinguiría principalmente las diferencias entre BTC y el resto.

Con cualquier otra criptodivisa, la capitalización realizada, la utilidad real y la resistencia basada en la descentralización es principalmente algo en lo que pensar. La gran mayoría de ellos desaparecerán independientemente de una mala situación macroeconómica.

¿Considera que el precio de Bitcoin $BTCUSD-0.9% es adecuado para entrar en este momento? En el entorno actual del mercado, ¿es una buena idea comprar BTC de forma regular o esperar a una caída mayor?

Históricamente, la zona por debajo del precio realizado de BTC (alrededor de $19,700 actualmente) ha sido muy buena para la entrada. Si el mercado vuelve a ofrecer un precio a partir de uno, es un momento razonable para comprar.

• Adenda - El precio real varía ya que la entrevista se realizó en diciembre de 2022.
  

¿Qué representa Bitcoin para usted?

Para mí representa una especie de dinero.

• ¿Le ha gustado esta entrevista? Si es así, no deje de seguirnos, el invitado exclusivo de hoy ha sido Michal Hanych.

Tenga en cuenta que no se trata de asesoramiento financiero.