S&P 500 ^GSPC
5,137.08
+0.80%
Nvidia NVDA
$822.79
+4.00%
Meta META
$502.30
+2.48%
Alphabet GOOG
$138.10
-1.20%
Amazon AMZN
$178.22
+0.83%
Apple AAPL
$179.63
-0.62%
Microsoft MSFT
$415.50
+0.45%
Tesla TSLA
$202.64
+0.38%

Realty Income Corp és annak eredményei.

Bandi Császár
4. 5. 2023
5 min read

Biztos vagyok benne, hogy mindannyian ismerjük a havi osztalékfizetések királyát, de az új olvasók számára. A Realty Income Corporation egy ingatlancég, amelynek székhelye San Diegóban, Kaliforniában, az USA-ban található. A vállalat ingatlanok vásárlására, tulajdonlására és bérbeadására specializálódott, és az Egyesült Államokban az egyik legnagyobb, az Egyesült Királyságban pedig kisebb arányban befektetési ingatlanok tulajdonosa. Portfóliója több mint 6500 ingatlanból áll az USA 49 államában és Puerto Ricóban. Elsősorban kereskedelmi ingatlanok, például áruházak, szupermarketek és bankfiókok bérbeadása terén nyújt szolgáltatásokat. A vállalat stabil és hosszú távú bérleti szerződésekre összpontosít, magas megtérülési rátával és rendszeres osztalékkal a részvényesek számára.

O
$52.24 $0.13 +0.25%
Capital Structure
Market Cap
43.9B
Enterpr. Val.
63.9B
Valuation
P/E
40.1
P/S
11.3
Dividends
Yield
5.8%
Payout
230.0%
  • A Realty Income Corp (O) 76,2 millió dolláros nettó eredményt jelentett 2023 első negyedévéről, ami elmarad a 2022-es év azonos időszakának 109,3 millió dolláros nettó eredményétől.
  • A vállalat 2023 első negyedévére 474,9 millió dolláros működési eredményt jelentett, ami növekedés a 2022-es év azonos időszakához képest, amikor a működési eredmény 458,6 millió dollár volt.
  • A vállalat 2023 első negyedévére vonatkozóan részvényenként 0,79 dolláros működési eredményt (FFO) is jelentett. Ez csökkenést jelent 2022 azonos időszakához képest, amikor az FFO részvényenként 0,83 dollár volt. Ez az FFO eredmény elmarad az elemzői várakozásoktól, akik részvényenként 0,81 dolláros FFO-t prognosztizáltak.
  • És hozzátette a hírt, hogy 2023 első negyedévében 91 új lízingszerződést kötött, összesen 410 millió dolláros éves hitelfelvétellel.

Capital Structure

Market Cap
43.92B
Enterpr. Val.
63.93B
Revenue
3.89B
Shares Out.
829.57M
Debt/Capital
0.39
FCF Yield
6.46%

Valuation / Dividends

P/E
40.11
EPS
1.32
P/S
11.26
P/B
1.18
Div. Yield
5.81%
Div. Payout
229.97%

Capital Eff. / Margins

ROIC
2.94%
ROE
2.92%
ROA
1.59%
Gross
92.18%
Operating
41.42%
Net Profit
22.64%
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9

Tehát amikor összefoglaljuk a jelentésüket a 2023 első negyedévének eredményeivel Azt mutatták, hogy a vállalat a vártnál alacsonyabb eredményt ért el. A jelentés szerint a vállalat 79 cent/részvényes nyereséget ért el a Funds from Operations (FFO), ami az ingatlancégek egyik legfontosabb teljesítménymutatója. Ez az eredmény alacsonyabb teljesítményt jelent, mint az elemzők által előre jelzett részvényenkénti 82 cent. Végül bejelentették azt is, hogy tervezik az európai piacra való belépést egy brit ingatlancég felvásárlásával. Ez a felvásárlás lehetővé tenné a vállalat számára, hogy külföldön is bővítse ingatlanportfólióját, és új piacokra lépjen be.

Avállalat ügyvezető igazgatója, Sumit Roy így kommentálta az eredményeket: "Elégedettek vagyunk azzal, ahogyan a 2023-as évet kezdtük az összbevételek és az osztalékok szilárd növekedésével. Továbbra is szilárdan elkötelezettek vagyunk a hosszú távú növekedésre és a részvényeseinknek havonta fizetett osztalék fenntartására irányuló stratégiánk mellett"."

Az én véleményem. A vállalat a portfóliómban van, nem nagyrészt, mivel nem látom növekedési vállalatnak, és nem is várható, hogy az lesz. Viszont stabilnak tartom, még stabilabb osztalékfizetéssel. A havi osztalék szép, de persze figyelembe kell venni, hogy ahhoz, hogy ez már érjen valamit, több tőkével kell rendelkezni, amit befektetni lehet. Tetszik az akvizíciójuk, ami persze felemészti a tőkét, de új piaci potenciált nyit a jövőben. Általában az ilyen típusú REIT társaságok stabilnak és kiszámíthatónak tekinthetők. Azonban még itt is figyelembe kell venni bizonyos kockázatokat, amelyeket a végén kiemelek, de mindenben vannak kockázatok, és attól függ, hogy ki-ki hogyan értékeli azokat a maga számára.

Gazdasági ciklusok: Ha például recesszió vagy gazdasági válság van, az a bérlakások iránti alacsonyabb keresletben és alacsonyabb bérleti díjakban nyilvánulhat meg. Ez a cégek bevételeinek csökkenéséhez vezethet.

Hitelezési veszteségek kockázata : A befektetések finanszírozásához hitelekre is támaszkodnak. Ha a beruházás meghiúsul, és a vállalat nem tudja visszafizetni a tartozását, hitelezési veszteségek keletkezhetnek.

Törvényi változások: az adó- és szabályozási szabályok változásai hatással lehetnek a REIT-ekre. Például a REIT-ek adókedvezményeinek csökkenése kevésbé vonzóvá teheti ezt a befektetési formát a befektetők számára.

Verseny: Ha a piac túltelítetté válik, vagy ha más vállalatok jobb bérleti feltételeket kínálnak, ez befolyásolhatja a vállalat hozamát.

FIGYELMEZTETÉS: Nem vagyok pénzügyi tanácsadó, és ez az anyag nem szolgál pénzügyi vagy befektetési ajánlásként. Az anyag tartalma pusztán tájékoztató jellegű.




Adja tovább a cikket, vagy tegye el későbbre.