S&P 500 ^GSPC
5,137.08
+0.80%
Nvidia NVDA
$822.79
+4.00%
Meta META
$502.30
+2.48%
Alphabet GOOG
$138.10
-1.20%
Amazon AMZN
$178.22
+0.83%
Apple AAPL
$179.63
-0.62%
Microsoft MSFT
$415.50
+0.45%
Tesla TSLA
$202.64
+0.38%

Dwa niezwykle ciekawe REIT-y dywidendowe - czy warto?

Filip Czudny
6. 5. 2023
5 min read

Czy myślałeś, że REIT-y to tylko wynajem budynków i różnych powierzchni? W takim razie jesteś w błędzie. Istnieje wiele REIT-ów, a niektóre z nich robią naprawdę ciekawe rzeczy. Jak na przykład ci dwaj przedstawiciele sektora REIT centrów danych!

Data center REITs specjalizują się w inwestowaniu we własność i obsługę centrów danych. Data center REITs kupują, wynajmują i obsługują wielkoskalowe kompleksy przechowywania i przetwarzania danych, takie jak serwerownie, centra zapasowe, centra chmury hybrydowej i centra danych micro edge. Udostępniają swoją przestrzeń i usługi firmom technologicznym, dostawcom usług w chmurze, operatorom telekomunikacyjnym i innym klientom korporacyjnym, aby pomieścić ich dane i systemy sieciowe.

Oczekuje się, że wzrost centrów danych będzie ogromny. Źródło

Koncentracja na firmach technologicznych i dostawcach usług w chmurze jako klientach. Popyt na centra danych jest silnie skorelowany ze wzrostem branży cloud computing i uczenia maszynowego. Wysoka kapitałochłonność w celu budowy i modernizacji centrów danych. REIT-y muszą stale inwestować w nową lub rozszerzoną pojemność, aby dotrzymać kroku wzrostowi rynku.

Złożoność operacyjna jest problemem przy pracy na trzy zmiany i ciągłym monitorowaniu. Wymagania klientów dotyczące dostępności systemów, tworzenia kopii zapasowych i odporności są niezwykle wysokie.

Ale ma to też mocne strony. Stabilne i długoterminowe umowy najmu, ograniczona konkurencja, wzrost dzięki silnemu rynkowi technologii.

Wczesna inwestycja w data center REIT może zapewnić inwestorom stabilny zwrot z wysokiej wypłaty dywidendy i długoterminowego wzrostu kapitału. Aktywa tych firm będą odgrywać kluczową rolę we wspieraniu cyfrowej transformacji w nadchodzących latach. Z drugiej strony, trend jest jasny - inwestorzy ufają spółkom, a P/E często przekracza 50. Taka inwestycja musi być więc naprawdę przemyślana. Przyjrzyjmy się dwóm stosunkowo rozsądnym wyborom z tego sektora.

Iron Mountain Incorporated $IRM+3.1%

Iron Mountain Incorporated $IRM+3.1% jest uważana za lidera w tym sektorze i świadczy szereg usług z zakresu zarządzania cyklem życia informacji korporacyjnej.

IRM wynajmuje klientom bezpieczną przestrzeń do przechowywania i archiwizowania ich cyfrowych i fizycznych dokumentów, szafek na akta, serwerów i innych zapisów. Ich obiekty są zaprojektowane tak, aby chronić dane przed pożarami, klęskami żywiołowymi, wilgocią i innymi zagrożeniami fizycznymi. Pomaga to klientom zapewnić ciągłą dostępność ich krytycznych danych i informacji.

Oprócz przechowywania danych, IRM dostarcza również rozwiązania w zakresie digitalizacji dokumentów, zarządzania informacjami i tworzenia kopii zapasowych. Pomaga klientom przejść na papierową formę, poprawić wydajność i zmniejszyć koszty organizacji. Ich rozwiązania obejmują skanowanie, indeksowanie, klasyfikację i określanie retencji dokumentów. Oferują również kompleksowe rozwiązania w zakresie tworzenia kopii zapasowych danych, odzyskiwania danych po awarii i odzyskiwania danych po awarii z opcjami tworzenia kopii zapasowych na miejscu i poza nim.

Jako REIT, IRM jest opodatkowany jako korporacja, która dystrybuuje większość swoich zysków jako dywidendy dla inwestorów. Na dzień 31 grudnia 2020 roku, IRM posiadał i obsługiwał około 179 obiektów do przechowywania danych o łącznej powierzchni ponad 274 milionów stóp kwadratowych w 35 stanach.

IRM
$81.07 $2.43 +3.09%
1 Day
+0.03%
5 Days
+5.47%
1 Month
+6.2%
6 Months
+18.08%
YTD
+5.06%
1 Year
+36.63%
5 Years
+105.76%
Max.
+2,352.38%

Capital Structure

Market Cap
21.91B
Enterpr. Val.
35.02B
Revenue
5.34B
Shares Out.
291.99M
Debt/Capital
0.98
FCF Yield
-1.02%

Valuation / Dividends

P/E
79.82
EPS
0.94
P/S
3.94
P/B
80.24
Div. Yield
3.52%
Div. Payout
261.69%

Capital Eff. / Margins

ROIC
5.35%
ROE
59.80%
ROA
1.65%
Gross
56.99%
Operating
19.79%
Net Profit
5.21%
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9

Equinix $EQIX+1.3%

Zrobię małą dygresję nie chcąc przedstawiać przedstawiciela o wyjątkowo wysokiej wycenie. Każdy musi sam wyrobić sobie zdanie na temat przydatności inwestycji, ale jeśli chodzi o ciekawość, to tego lidera nie można przegapić!

Equinix to globalny dostawca usług w zakresie połączeń międzysieciowych i centrów danych. Prowadzona jest jako REIT podobny do Iron Mountain.

Equinix posiada i obsługuje sieć połączeń międzysystemowych i usług centrów danych w 187 obszarach metropolitalnych w 52 krajach. Ich obiekty umożliwiają bezpieczną łączność w ramach globalnych ekosystemów cyfrowych, łącząc przedsiębiorstwa z ich partnerami, klientami, dostawcami i innymi zasobami cyfrowymi.

Equinix zapewnia platformę łączności poprzez szeroki zakres usług obejmujących przestrzeń kolokacyjną, prywatną i publiczną łączność internetową, łączność w chmurze oraz punkt dostępu. Ich modele biznesowe opierają się na dostarczaniu elastycznych, niezawodnych i bezpiecznych rozwiązań połączeń międzysieciowych wykorzystujących globalną skalę i lokalną obecność.

Do klientów Equinix należą duże firmy internetowe, operatorzy telekomunikacyjni, instytucje finansowe, firmy indywidualne i organizacje zajmujące się bezpieczeństwem cybernetycznym. Wzrost napędzany jest przez chmurę, fizyczną i cyfrową transformację przedsiębiorstw oraz rozbudowę globalnej infrastruktury cyfrowej.

Equinix posiada największą w branży globalną sieć połączonych centrów danych, długoterminowe stabilne umowy najmu (Ponad 85% przychodów ze stabilnych długoterminowych umów z dużymi globalnymi firmami) oraz silny bilans.

Ma też bardzo bezpieczną stopę zwrotu 1,9% (rosnącą 8% do 10% w przewidywalnej przyszłości). 10,8% do 16,8% długoterminowego potencjału zwrotu (10,2% S&P i 10% REITs). 80% konsensusowy potencjał zwrotu w ciągu najbliższych pięciu lat, 13% annualizowany, 2x S&P 500.

Oczywiście i tak jest to inwestycja do rozważenia. W każdym razie jest to silny lider rynku z ogromną przewagą konkurencyjną.

EQIX
$900.53 $11.71 +1.32%
1 Day
+0.01%
5 Days
+2.01%
1 Month
+10.24%
6 Months
+15.87%
YTD
+8.68%
1 Year
+24.71%
5 Years
+105.33%
Max.
+109.72%

Capital Structure

Market Cap
83.48B
Enterpr. Val.
97.72B
Revenue
7.95B
Shares Out.
94.62M
Debt/Capital
0.59
FCF Yield
0.42%

Valuation / Dividends

P/E
85.49
EPS
10.32
P/S
10.40
P/B
6.94
Div. Yield
1.65%
Div. Payout
144.60%

Capital Eff. / Margins

ROIC
3.52%
ROE
7.34%
ROA
2.75%
Gross
48.34%
Operating
17.35%
Net Profit
10.95%
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9

Disclaimer: To w żadnym wypadku nie jest rekomendacja inwestycyjna. Jest to wyłącznie moje podsumowanie i analiza oparta na danych z internetu i innych źródeł. Inwestowanie na rynkach finansowych jest ryzykowne i każdy powinien inwestować w oparciu o własne decyzje. Ja jestem tylko amatorem dzielącym się swoimi opiniami.

Przeczytać cały artykuł za darmo?
To kontynuuj 👇

Log in to Bulios

Log in and follow your favorite stocks, create a portfolio and discuss with others


Don't have an account? Join us

Przekaż artykuł dalej lub zachowaj go na później.