@jesperjensen

Warren Buffetts aktiepost er gradvist vokset fra at være knap så stor til at være enorm takket være udbyttegivende aktier. To af de største beholdninger i Berkshire Hathaways portefølje kan levere høje udbytteindtægter i en overskuelig fremtid takket være stigende renter og stigende oliepriser.

Disse to selskaber udbetaler et udbytte, der ligger over gennemsnittet.

Vi ved alle, at det kræver penge at tjene penge, og Warren Buffett forstår nok dette gamle ordsprog bedre end nogen anden. Ved at kanalisere de disponible kontanter ind i aktiver, der pålideligt genererer passiv indkomst, har han forvandlet en falleret tekstilfabrik ved navn Berkshire Hathaway til et gigantisk holdingselskab, der nu er næsten 600 milliarder dollars værd.

1. Chevron $CVX

Buffett begyndte at købe Chevron aggressivt, allerede før Rusland, som tidligere var verdens største olieeksportør, indførte hårde sanktioner mod sig selv ved at invadere Ukraine. Måske er det første, man skal vide om olieproducenter, at når prisen på den råvare, de producerer, stiger, stiger også deres cashflow. Nu hvor olieprisen er høj pr. tønde, vil Chevron have nok likviditet til at øge sit udbytte, som allerede giver et udbytte på 3,8 %, betydeligt.

Under en præsentation på en investordag i marts fremlagde Chevron flere scenarier for de gennemsnitlige olieomkostninger frem til 2026. Hvis priserne ligger på omkring 50 USD pr. tønde i 2026, mener selskabet, at likviditeten fra driften vil være tilstrækkelig til at dække kapitaludgifter og betale udbytte. Hvis olieprisen i samme periode er på 75 USD i gennemsnit, mener selskabet, at det kan opfylde de samme forpligtelser og tilbagekøbe mere end 25 % af sine udestående aktier.

I løbet af de seneste 12 måneder har Chevron genereret et frit cashflow på 24,78 mia. dollars, og dette tal vil sandsynligvis stige betydeligt, når Chevron næste gang aflægger regnskab. Udbyttebetalinger udgjorde kun 42,21 % af den frie pengestrøm, der blev genereret i samme periode. Chevron kan nemt returnere en stor mængde kontanter til aktionærerne, fordi de svimlende høje oliepriser ikke er ved at ophøre.

2. Bank of America $BAC

Buffett er en stor fan af Bank of America og bankaktier generelt. Udbytteinvestorer flokkes også om sektoren, fordi bankerne har tendens til at generere pålidelige pengestrømme, som de ikke er bange for at dele med investorerne i form af udbytte. Lige nu er et særligt godt tidspunkt at købe bankaktier, der er følsomme over for renteændringer, fordi Federal Reserve er fast besluttet på at stoppe inflationen, selv om den er nødt til at hæve renten til tocifrede procentsatser.

Bank of America-aktien giver i øjeblikket et udbytte på 2,5 %, men det er ikke derfor, at bankens aktie er et særligt godt tilbud lige nu. Virksomheden er også meget følsom over for renteændringer.

Bank of America rapporterede for nylig om nettorenteindtægter for første kvartal, som steg 13,6 % i forhold til året før til 46,4 mia. dollar på årsbasis. Investorerne kan forvente endnu en betydelig stigning i de kommende kvartaler. I april fortalte ledelsen investorerne, at nettorenteindtægterne ville stige med 5,4 mia. dollars, hvis de kort- og langfristede renter steg med 1 % samtidig. Federal Reserve hævede for nylig basisrenten med 0,75 % til et interval mellem 1,50 % og 1,75 %, og yderligere renteforhøjelser er sandsynligvis lige om hjørnet.

De fleste medlemmer af rentefastsættelsesudvalget forventer, at den primære rente vil slutte året på eller over 3,4 %. Hvis de har ret, kan Bank of America ende med at hæve sin udbytteudbetaling endnu mere markant.

DISCLAIMER: Dette er ikke en investeringsanbefaling, men blot en analyse af to selskaber, der betaler et over gennemsnittet højt udbytte.

Kan du læse hele artiklen gratis? Værsgo 👇

Har du en konto? Log derefter ind . Eller opret en ny .
Discussion
No comments yet

👋 Co je Bulios?

Bulios je největší sociální síť pro investory v Evropě. Najdete zde unikátní investiční analýzy, tipy na investice nebo návody jak si vytvořit pasivní příjem z akciových a kryptoměnových investic. Komunita investorů na Bulios aktivně sdílí své know-how a díky tomu může každý člen této komunity úspěšně investovat. Na Bulios najdete kompletní data k akciím a kryptoměnám z celého světa, například Tesla $TSLA, Apple $AAPL, Microsoft $MSFT, Amazon $AMZN, Bitcoin $BTCUSD, Ethereum $ETHUSD či Cardano $ADAUSD. Také zde najdete data k hlavním burzovním indexům NASDAQ, S&P500 či DOW. Můžete si zde vytvořit vlastní watchlist nebo virtuální portfolio a sledovat vývoj cen oblíbených akcií a kryptoměn. Akcie, kryptoměny, investice, burza, to je Bulios. Články, videa ani jakékoliv další příspěvky na serveru Bulios.com nejsou investičním doporučením. Mají pouze informativní či zábavný charakter. Proto se pravidelně vzdělávejte a provádějte své vlastní investiční analýzy. Sledujte Bulios na sítích 👇