S&P 500 ^GSPC
5,069.82
-0.16%
Alphabet GOOG
$137.43
-1.91%
Nvidia NVDA
$776.63
-1.32%
Tesla TSLA
$202.04
+1.16%
Apple AAPL
$181.42
-0.66%
Meta META
$484.02
-0.62%
Amazon AMZN
$173.16
-0.22%
Microsoft MSFT
$407.72
+0.06%

Miłego poranka,

Ostatnio myślałem o dużych spółkach. Nie mawątpliwości, że są drogie, ale zastanawiam się po sposobie, w jaki pną się w górę nawet w styczniu, czy $MSFT+0.1% $AAPL $META lub nawet $ASML-0.2% kiedykolwiek spadnie znacząco w ciągu najbliższych kilku lat, czy po prostu pomaszeruje dalej w górę. Co o tym sądzisz? Czy to tylko bańka, czy nie?


W przypadku tych spółek i w tej sytuacji nie sądzę, aby była to bańka. ASML może i podskoczył dość mocno po wynikach, ale FY24 nie ma być najlepszym rokiem dla tej spółki, a spółka i analitycy spodziewają się spadku lub stagnacji. Wierzę, że akcje spadną w tym roku i będę bardzo zadowolony z wykupienia. Następny rok 25 ma być rokiem przełomowym dla ASML w dobry sposób. Google też nie jest w najgorszej cenie. Zdecydowanie nie kupiłbym, ale wykupiłbym już około 120 USD. Powiedziałbym, że Google jest najtańszą z najlepszych spółek technologicznych.

Rozumiem:)

ASML zwiększał przychody i zyski o 20% i 25% przez ostatnie 10 lat, mają marżę netto 30% na sprzęcie, który kosztuje 200-250 milionów i czekał około 2 lat. Jest to jedna z największych firm w UE i nadal oczekuje się, że będzie rosła w tempie ponad 20% CAGR w ciągu najbliższych 5 lat. Nawet przy 52w high są tańsze niż średnia 5-letnia we wszystkich wskaźnikach wyceny (PEG TTM wynosi 0,97).

Nie śledzę uważnie innych spółek, więc nie będę ich komentował. Warto jednak pamiętać, że są to najczęściej obserwowane akcje, w przypadku których większość najlepszych analityków musiałaby się bardzo mylić, aby ludzie obecnie wyrzucali w nie zbyt dużo pieniędzy.

Mimo to akcje te można od czasu do czasu kupić z dyskontem: ASML 2021-2022 spadł o około 50%, MSFT 35%, AAPL 25% i META 75%.

Kupiłem tam Msft po przecenie :) wszystkie będą rosły w długim terminie, to na pewno, a o ile nie pojawi się jakiś drugi covid lub podobna niepewność, to takie przeceny jak 21/22 raczej się nie zdarzą, ale może coś mi umyka

Na przykład $META-0.6% nadal wydaje się być bardzo przyzwoicie wyceniona. Z powyższych najmniej podoba mi się $AAPL-0.7%.

Więc na dłuższą metę to wszystko będzie działać

ASML zwiększał przychody i zyski o 20% i 25% przez ostatnie 10 lat, mają marżę netto 30% na sprzęcie, który kosztuje 200-250 milionów i czekał około 2 lat. Jest to jedna z największych firm w UE i nadal oczekuje się, że będzie rosła w tempie ponad 20% CAGR w ciągu najbliższych 20 lat. Nawet przy 52w high są tańsi niż 5-letnia średnia na wszystkich wskaźnikach wyceny (PEG TTM wynosi 0,97).

Nie śledzę uważnie innych spółek, więc nie będę ich komentował. Warto jednak pamiętać, że są to najczęściej obserwowane akcje, w przypadku których większość najlepszych analityków musiałaby się bardzo mylić, aby ludzie obecnie wyrzucali w nie zbyt dużo pieniędzy.

Mimo to akcje te można od czasu do czasu kupić z dyskontem: ASML 2021-2022 spadł o około 50%, MSFT 35%, AAPL 25% i META 75%.

Myślę, że nastąpi pewna korekta, pytanie tylko jak duża.

I kiedy :)