3 akcie skrz které se Cathie Wood snaží vydělat na boomu kryptoměn

Cathie Wood v posledním roce naprosto uchvátila svět investic a obchodování, když její centrální fond ARK Innovation spadající pod ARK Invest zhodnotil téměř devítinásobně co širší trh, (pro nás například index S&P 500). Zatímco S&P 500 vzrostl za stejné období o 16 %, $ARKK-2.3%  navýšil neuvěřitelných 149 % a vysloužil si tak označení agenturou Bloomberg jako nejlepší výběrčí fond akcií na Wall Street.

Vzhledem k zaměření se převážně na převratné technologie dává smysl, že burzovně obchodované fondy ARK kryptoměny ihned přijmou a nenechají si je jako investiční příležitost v žádném případě ujít. Ale přesvědčení, které Cathie tomuto sektoru projevila, byla nakonec stejně trochu šokující. Přiřadila totiž $BTC-USD  cílovou cenu 500 000 dolarů, což je ze všech analytiků na Wall Street prozatím snad nejambicióznější představa.

Vzhledem k tomu, že medvědí trh s kryptoměnami začíná vykazovat oživení, nemusíte čekat na nový ETF společnosti ARK, abyste se dostali k pozitivním výnosům. Zde jsou tři růstové akcie, které Wood vlastní a které jsou aktivní v oblasti přijímání kryptoaktiv a mohou z toho těžit.

Robinhood $HOOD-0.8% 

Přestože je na veřejných trzích teprve krátce, začínající online makléřská společnost Robinhood Markets $HOOD-0.8%  vyvolávat poměrně rozruch. Aplikace, která výrazně přispěla k trendu meme-akcií, se zdá být najednou sama meme-akcií. Záviděníhodný růst počtu uživatelů společnosti Robinhood byl částečně způsoben jejím obrovským úspěchem mezi mladými retailovými obchodníky.

V jednu chvíli společnost zveřejnila, že téměř 80 % její uživatelské základny tvoří lidé mladší 35 let, což je pro firmy poskytující finanční služby velmi žádaná demografická skupina, protože tito investoři mají většinu svého výdělečného a investičního života teprve před sebou a dali by se označit za takzvaně dlouhodobou investici.

Kromě obchodování s nulovou provizí pomohly společnosti Robinhood získat tuto demografickou skupinu také možnosti obchodování s kryptoměnami. Robinhood v oblasti kryptoměn dokonce i rapidně roste. Společnost zveřejnila, že celoroční tržby za rok 2020 vzrostly oproti předchozímu roku o 245 % na 960 milionů dolarů. Významná část tohoto růstu souvisela s obchodováním s kryptoměnami. Na to společnost navázala masivním prvním čtvrtletím, kdy tržby oproti předchozímu období vzrostly o 309 % na 522 milionů dolarů.

Ačkoli jsou příležitosti společnosti $HOOD-0.8% obrovské, v jejím primárním podnikání v oblasti obchodování s akciemi se zvyšují rizika. Řada významných provozních selhání včetně výpadků obchodování během šílenství kolem obchodu GameStop a úniků dat dostala makléřskou společnost do hledáčku Komise pro cenné papíry.

Kromě toho její primární model zpeněžování spočívající v platbě ostatními firmami za tok příkazů nyní kopírují stávající makléři s většími základnami aktiv, vzdělávacími materiály a zákaznickou podporou.

Přijetí možnosti obchodovat na platformě kryptoměny společností Robinhood se rychle stává skutečným rozlišovacím znakem oproti tradičním makléřským firmám a společnost se správně nadále soustředí na budování svých krypto funkcí v aplikaci a poskytování širší nabídky kryptoměn.

Square $SQ-0.5% 

Akcie ETF ARK Innovation se sice z nedávných maxim prodaly, ale rozhodně to nelze svádět na jeho podíl ve společnosti Square $SQ-0.5% . Akcie této společnosti zabývající se digitálními platbami si za poslední rok polepšily o téměř 90 %.

Tradiční bankovnictví se kryptoměnám nadále vyhýbá, což vytvořilo příležitost pro finančně technologické, tzv. fintech, společnosti. Společnost Square je v tomto směru poměrně agresivní a v roce 2018 přidala možnost nakupovat a prodávat Bitcoin prostřednictvím své peer-to-peer finanční sítě Cash App. Bitcoin zásadně napomohl růstu poptávky po Cash App, která neustále přidává nové služby a zapojuje více uživatelů.

V krátkodobém horizontu by to však mohly být další obchodní aktivity společnosti Square $SQ-0.5%  , které způsobí růst. V loňském roce byla základna prodejců, na kterých je obchodní model firmy Square založen zničena pandemií a koronavirem. Řada čteček karet a pokladních systémů společnosti je oblíbených u majitelů menších podniků, jako jsou restaurace, kavárny, nehtové salony a bary, které nesly hlavní tíhu pandemických výluk.

Na konci roku se hrubý objem plateb (GPV) prodejců nezměnil, a to navzdory významným nepříznivým vlivům. V posledním čtvrtletí se GPV oproti předchozímu roku zvýšil o 86 %, což přispělo k celkovému růstu tržeb o 87 % (po odečtení Bitcoinu) a je jasné, že je Square zase na dráze růstu, na které byl i před pandemií. Generální ředitel Jack Dorsey má jinak od Bitcoinu velká očekávání a prohlásil, že se v roce 2018 stane do 10 let "jednotnou světovou měnou".

Coinbase $COIN-0.6% 

Z těchto tří společností je Coinbase s kryptoměnami svázána nejvíce. Firma provozuje několik směnáren s kryptoměnami, takže nepřímo těží z rostoucích cen kryptoměn, protože slouží jako prostředník pro ty, co si je chtějí zakoupit. Coinbase využívá transakční poplatky založené na procentech, které jí při vyšších cenách kryptoměn přinášejí vyšší příjmy z každé transakce.

I když se krypto v poslední době nachází v medvědím trhu, není to vždy špatně. Coinbase $COIN-0.6% jako zprostředkovatel také těží z pádů kryptoměn (alespoň krátkodobě). Burzám se obvykle daří, kdykoli je volatilita vysoká, protože rychle se měnící trhy jsou největším katalyzátorem pro více transakcí. Ačkoli ceny mohou být nižší, transakce a angažovanost se zvýší od lidí, kteří chtějí nakupovat při poklesu nebo prodávat. Jednoduše řečeno, větší volatilita znamená vyšší zisky.

Společnost Coinbase $COIN-0.6% teprve nedávno získala společnost Bison Trails, nyní známou jako Coinbase Cloud. Tato platforma IaaS umožňuje institucím rychle integrovat blockchainovou infrastrukturu do svých operací. V prvním čtvrtletí měla Coinbase na své platformě více než 8 000 institucí, které prováděly 64 % celkového objemu obchodování.

DISCLAIMER – nejsem investiční profesionál, ale jen zaujatý retailový investor, takže se nejedná o investiční doporučení. Před nákupem jsi prosím udělejte vlastní analýzu.